1139. 이 영상만 보면 이동평균선 완벽 마스터!

영상 ID: RerWRzEBtZk 채널: 할 수 있다! 알고 투자 업로드 날짜: 20231226 영상 길이: 00:12:14 요약 생성일: 2026-03-23

개요

강환국이 퀀트 투자에서 이동평균선(이평선)을 활용하는 세 가지 방법을 체계적으로 정리한 영상이다. 개별주 필터링, 지수 기반 마켓 타이밍, 전략 포트폴리오 자체의 이평선 활용을 각각 백테스트 수치와 함께 비교 분석한다. 결론적으로 전략 자체의 이동평균선을 활용한 마켓 타이밍이 MDD 감소와 수익률 보전 두 마리 토끼를 동시에 잡는 최선의 방법임을 제시한다.

핵심 포인트

• 방법 1 (개별주 필터): 종목 선정 시 이평선 하위 종목 제외 → MDD 미세 감소, 연복리 수익 오히려 하락 → 효과 미미
• 방법 2 (지수 이평선): 코스피/코스닥이 이평선 하회 시 전량 매도 → MDD는 60%→1622%로 대폭 감소, 그러나 연복리 수익도 67%→2528%로 급감
• 방법 3 (전략 이평선): 내 포트폴리오 자체의 이평선 하회 시 전량 매도 → MDD 60%→26~30%로 감소, 연복리 수익은 67%→56% 수준 양호하게 유지
• 방법 3이 가장 우수하나, 매일 포트폴리오 가치를 추적·계산해야 하므로 자동매매 없이는 실전 적용이 매우 어려움
• 헌터스(Hunters) 플랫폼에서 해당 기능이 곧 구현 예정(1~2주 내)

목차

1. [00:00:00] 소개 및 영상 개요
2. [00:01:05] 이동평균선 활용 세 가지 방법 개요
3. [00:01:09] 방법 1 — 개별주 차원의 이평선 필터
4. [00:03:21] 방법 2 — 지수 이평선 기반 마켓 타이밍
5. [00:05:54] 방법 3 — 전략 포트폴리오 이평선 기반 마켓 타이밍
6. [00:07:49] 전략 이평선 계산 방법 상세 설명
7. [00:10:25] 종합 요약 및 결론

[00:00:00] 소개 및 영상 개요

강환국이 최근 이동평균선 관련 영상을 자주 제작한 배경 설명. 헷갈려하는 시청자들을 위해 총정리 영상을 제작했다고 밝힘.

[화면 내용] 강환국 채널 초반 인트로 화면

• 현재 진행 중인 ‘십일사천국 완전정복 스터디’에서 이동평균선을 심도 있게 다루고 있으며, 이를 통해 MDD(최대낙폭) 저감 방법을 연구 중

[00:01:05] 이동평균선 활용 세 가지 방법 개요

이동평균선은 퀀트 투자에서 세 가지 방식으로 활용 가능:

[00:01:09] 방법 1 — 개별주 차원의 이평선 필터

[화면 내용] 퀀트킹 화면 — 소형주 10팩터 전략 백테스트 결과표

기준 전략 (필터 없음):

• 연복리(CAGR): 67%
• MDD: 60%
• 팩터: PER, 시가총액, PSR, POR, PBR, 종가팩터, 순이익·영업이익·매출액·매출총이익 성장률 (10개)

50일 이평선 하위 종목 제외 시:

• CAGR: 54% (↓13%p)
• MDD: 56% (미세 감소)

101일 이평선 하위 종목 제외 시:

• MDD 미세 감소, 연복리 수익 더 하락

[화면 내용] 퀀트킹 필터 설정 화면 — “이격도 101, 100% 초과” 조건으로 이평선 하위 종목 걸러내는 방법

결론: 개별주 차원의 이평선 필터는 수익만 깎이고 MDD 개선 효과는 미미 → 비추천

[00:03:21] 방법 2 — 지수 이평선 기반 마켓 타이밍

[화면 내용] 코스닥 지수 차트 + 21일 이동평균선 오버레이 — 투자/비투자 구간 시각화

전략 로직:

• 코스피 또는 코스닥이 이동평균선 하회 시 → 보유 개별주 전량 매도, 현금 보유
• 이평선 상회 복귀 시 → 다음 리밸런싱 날 재진입

백테스트 결과:

[화면 내용] 퀀트킹 조건 설정 — “코스피 이격도 61, 100% 미만이면 매도” 필터

결론: MDD는 대폭 감소하지만 연복리 수익이 67% → 25~28%로 급감 → 기회비용 너무 큼

• 지수가 부진해도 소형주 퀀트가 잘 되는 구간이 있어, 지수 기준으로 매도하면 수익을 많이 잃음

[00:05:54] 방법 3 — 전략 포트폴리오 이평선 기반 마켓 타이밍

전략 로직:

• 지수가 아닌 내 전략 포트폴리오 자체의 이동평균선을 추적
• 포트폴리오 가치가 이평선 하회 시 → 전략 내 전 종목 매도, 현금 보유
• 이평선 상회 복귀 시 → 재진입

백테스트 결과:

결론: 연복리 수익 손실이 적으면서(67% → 56%) MDD도 대폭 감소(60% → 26~30%) → 세 방법 중 최선

근거: 지수와 내 전략 간 상관관계는 높지만 절대적이지 않음

• 예시: 작년 코스닥 급등(에코프로 테마) 시 소형주 퀀트는 부진 → 지수 기준 타이밍으론 전략 중단 신호 없었음

[00:07:49] 전략 이평선 계산 방법 상세 설명

개념 예시 (5종목, 1,000만원 투자 기준):

1월 1일: 포트폴리오 가치 = 1,000만원
1월 2일: 958만원
1월 3일: 1,014만원
...
1월 5일: 5일 이동평균 = (전 5일 합산) ÷ 5 = 998,357원
→ 1월 5일 현재가 > 5일 이평 → 투자 지속

실전 적용의 어려움:

• 매일 포트폴리오 가치를 자동으로 계산해야 함
• 과거 데이터 기반으로 팩테스트 포트폴리오까지 역산해야 함
  • 예: 1월 1일 진입 여부를 판단하려면 12월 26~30일의 가상 포트폴리오 가치가 필요
• 이평선 하회 시 20여 개 종목 일괄 매도 → 자동매매 없이는 사실상 불가능

[화면 내용] 재진입 로직 예시 — 1월 8일 이평 하회→전량매도, 1월 17일 이평 상회→재진입

도구 안내:

• 헌터스(Hunters) 플랫폼: 해당 기능 곧 구현 예정 (영상 제작 시점 기준 1~2주 내)
• 또는 직접 자동매매 툴 제작 필요

[00:10:25] 종합 요약 및 결론

[화면 내용] 최종 요약 슬라이드 — 세 가지 방법 비교표

최종 판정:

강환국의 선택: 방법 ③ (전략 이평 마켓 타이밍)

[화면 내용] “이평 하나만 잘 써도 MDD(스트레스)가 급감한다” 강조

마무리

이동평균선을 퀀트 투자에서 제대로 활용하려면 개별 종목이나 시장 지수가 아닌 내 전략 포트폴리오 자체의 이평선을 기준으로 마켓 타이밍을 적용하는 것이 MDD를 효과적으로 줄이면서 수익률도 지킬 수 있는 최선책이다. 다만 이를 실전에서 구현하려면 자동매매 시스템이 필수적이며, 헌터스 같은 전용 플랫폼 활용을 권장한다.